Beta ETF Obligacji 6M po debiucie
Tematyka:
a) o indeksie obligacji zmiennych 6-miesięcznych
b) opis ETFBCASH
c) porównanie ETF vs. rynek bazowy vs. TBSP
Na czym bazuje Beta ETF Obligacji 6M?
Nowy ETF bazuje na indeksie GPWB-BWZ to jest indeksie obligacji skarbowych obejmujących instrumenty o terminie zapadalności powyżej 6 miesięcy.
To indeks dochodowy, który uwzględnia:
a) zmiany kursów obligacji
b) wartości narosłych odsetek
c) dochody z reinwestycji kuponów odsetkowych
Skład indeksu tworzą obligacje o zmiennym oprocentowaniu i denominowane w polskiej walucie.
Na stan z 10 stycznia 2024 r. skład wygląda tak:
Wartość indeksu jest wyliczana na podstawie kursów referencyjnych, które są ustalane zgodnie z odpowiednim regulaminem Treasury BondSpot Poland.
Podstawy o Beta ETF Obligacji 6M
Pełna nazwa: Beta ETF Obligacji 6M Portfelowy Fundusz Inwestycyjny Zamknięty
Kilka informacji ogólnych:
a) DM BOŚ to animator,
b) mBank to depozytariusz
c) AgioFunds TFI to zarządzający
d) Beta Securities Poland to inicjator
Nazwa skrócona/symbol: ETFBCASH
Replikacja: fizyczna
Zyski są reinwestowane przez fundusz, co ma zwiększać jego wycenę.
Spread animatora: 0,25%
Opłata za zarządzanie: 0,24%
Prowizje maklerskie: w zależności od domu/biura.
Beta ETF Obligacji 6M vs. GPWB-BWZ vs. TBSP
Trudno na razie porównywać wykresy:
a) indeksu bazowego
b) ETF
z długoterminowej perspektywy.
ETFBCASH jest notowany od 2 stycznia 2024 r. Poza tym powstał z przekształcenia ETF na spółki technologiczne, więc dostępny wykres uwzględnia jeszcze notowania poprzedniego ETF.
Z perspektywy krótkoterminowej wygląda to tak:
To wykres liniowy, więc uwzględnia tylko ceny zamknięć sesji.
Na rynku jest notowany jeszcze jeden ETF tj. ETFBTBSP. Podstawowa różnica jest taka, że ten oparty jest o notowania indeksu obligacji zero- i stałokuponowych. Nowy ETF opiera się oczywiście na obligacjach zmiennych ponad 6-miesięcznych.
Jak widać za ostatnie 4 lata TBSP reaguje czasem nawet zdecydowanie gwałtownie w porównaniu z GPWB-BWZ, co może mieć swoje zalety i wady.
Kiedy pierwsze plany na Beta ETF Obligacji 6M?
Obserwuję z ciekawości ten rynek. Póki co mamy dopiero pierwsze notowania ETF, więc zobaczymy w czasie jakie będzie zainteresowanie tym instrumentem wśród inwestorów.
Dotychczas korzystałem z innego ETF na obligacje tj. ETFBTBSP.
Nie stworzyłem jeszcze żadnego planu działania na dziś opisany instrument, ale nie wykluczam tego w przyszłości.
- Obejrzyj: Fragment planu MB-IG
- PREMIUM: Pełna lista kandydatów do mojego portfela
Co sądzisz o nowym ETF? Podyskutujmy w komentarzach.