Wkrótce IPO Żabki na GPW
Tematyka:
a) kilka słów o harmonogramie IPO
b) co warto jeszcze wiedzieć?
c) moje plany
Szczegóły harmonogramu IPO Żabki
Od 1 do 9 października trwa budowa księgi popytu wśród inwestorów instytucjonalnych.
Inwestorzy prywatni mogą zapisać się na akcje od 2 do 9 października.
10 października nastąpi publikacja ceny i liczby oferowanych akcji.
Do 14 października akceptowane będą oferty inwestorów instytucjonalnych.
Przydział walorów nastąpi 14 października.
Debiut nastąpi wg planów 17 października.
Póki co:
a) szacuje się cenę na 20-21,5 zł/akcję
b) oferta do 300 mln akcji
c) przy ich wartości ok. 6,5 mld zł
d) a więc wycena firmy wyniosłaby ok. 21,5 mld zł
Oferowane będą jedynie akcje posiadane przez dotychczasowych inwestorów.
Dodatkowo o IPO Żabki
Jest możliwość (jak np. w przypadku Allegro), że po 180 dniach główni akcjonariusze mogą chcieć sprzedać kolejne akcje w ramach tzw. przyspieszonej budowy księgi popytu (ABB).
Generalnie kapitał zakładowy spółki dzieli się na 1 mld akcji, ale kto konkretnie dziś oferuje akcje:
a) ok. 266 mln z Heket Topco, podmiot kontrolowany przez fundusz CVC,
b) 31,6 mln z PG Investment Company
c) 11,5 mln z Europejskiego Banku Odbudowy i Rozwoju,
d) 33,5 mln z Amphibian, czyli wehikułu byłych i obecnych menedżerów spółki,
e) 2,2 mln od Jacques de Vaucleroy.
Pulę akcji w ramach dodatkowego przydziału oferują Heket Topco i EBOiR.
Firma przynajmniej na razie nie planuje wypłat dywidendy. Chce bowiem skupiać się na rozwoju, choć dopuszcza stosowną zmianę swojej polityki w przyszłości.
- Przeczytaj: Spółki z GPW bez dywidendy w 2024 r.
Niewykluczone, że spółka stosunkowo szybko zostanie zakwalifikowana do indeksu dużych spółek z WIG20. To będzie jednak oznaczać, że inny walor zostanie z niego wycofany.
Czy skorzystam z IPO Żabki?
Ostatnimi czasy brakowało spektakularnych debiutów na GPW, stąd Żabka może być ciekawym walorem pod inwestycje giełdowe w akcje.
Nie wiem jak ostatecznie wielkie będzie zainteresowanie firmą. Jest możliwość, że przekroczy skalę liczby zaoferowanych akcji i nastąpi nawet znacząca redukcja przydziałów.
Zapewne różne instytucje będą chciały zainwestować w ten walor. Stąd np. już musiały wycofać jakąś część środków z innych spółek, by dostosować swoje portfele. A jeszcze nie wiadomo jak wielkie będzie ostatecznie zainteresowanie i jaka będzie skala redukcji przydziałów dla nowych inwestorów.
Sam w zasadzie nie działam w obszarze debiutantów na GPW. Powód jest prosty – brak wykresów z powodu braku dotychczasowych notowań. Te będą budowane w czasie, to i zapewne pojawi się jakiś plan działania.
- Od 6 października: Fragment planu MB-IG na październik
- PREMIUM: Spółki z GPW w planie MB-IG
Co sądzisz o debiucie Żabki na GPW?
Ponoć redukcja na akcje wynosi 90%.
Planowo IPO Żabki faktycznie nastąpi w czwartek, a cena maksymalna w ofercie publicznej to 21,5 zł.